Středa 15. května 2024 21:44
reklama
Fintokei ProTrader
reklama
Purple trading AI
reklama
Swissquote Bank
reklama
CapXmaster srovnani

EUR/USD driftuje v očekávání horské dráhy

30.04.2024 05:34  Autor: InstaForex  Sekce: Burzovní zpravodajství  Tisk

Kupci páru EUR/USD se na začátku nového obchodního týdne znovu snaží prosadit nad úrovní 1,07. Korekční růst ale téměř okamžitě skončil. Podotýkám, že obchodníci projevují úžasnou vytrvalost. Instrument pozvolna stoupá už třetí týden v řadě. Obchodníci se snaží zavřít long pozice nad cílem 1,0700, ale cena pokaždé sklouzne zpět do oblasti pod úrovní 1,07.

Pár na konci minulého týdne klesal díky jádrovému indexu PCE. Inflační ukazatel, který je pro Federální rezervní systém nejdůležitější, přestal klesat a doplnil tím celkově znepokojivý obrázek. Hlavní index výdajů na osobní spotřebu v březnu vyšel na úrovni 2,8 %, zatímco většina odborníků očekávala další pokles na 2,6 %. To je pro Federální rezervní systém opravdu znepokojivé znamení. Index cen PCE v průběhu pěti měsíců (od srpna do prosince včetně) soustavně klesal, přičemž meziročně se snížil ze 4,3 % na 2,9 %. Letos se ale zastavil. V lednu zůstal na prosincové úrovni, v únoru mírně klesl na 2,8 % a nakonec na stejné úrovni zůstal i v březnu.

analytics662f6e652f177.jpg

Páteční zprávu je třeba posuzovat společně s dalšími ukazateli inflace, které v únoru až březnu vykazovaly růstovou dynamiku. Například celkový index spotřebitelských cen v březnu meziročně vzrostl na 3,5 %, což je nejvyšší tempo růstu od září loňského roku. Do zeleného pásma se dostal i jádrový index – místo dalšího poklesu na 3,7 % zůstal na únorové úrovni 3,8 %.

Holubičí očekávání trhu týkající se dalších kroků Fedu v oblasti měnové politiky po těchto zprávách oslabila. Pravděpodobnost červnového snížení sazeb je teď podle nástroje CME FedWatch Tool 9 %. Naděje na červencové snížení úrokových sazeb je také malá (27 %). Pokud jde o září, pravděpodobnost je zatím 50:50. Někteří analytici, zejména ekonomové z takových těžkých kalibrů, jako je Bank of America a Societe Generale, přitom dokonce připustili, že Federální rezervní systém letos od uvolnění měnové politiky upustí.

Jádrový index PCE, zveřejněný minulý pátek, obchodníkům znovu připomněl hrozící rozdíl mezi úrokovými sazbami Federálního rezervního systému a ECB. Dovolte mi připomenout, že mnozí tvůrci politiky ECB, zejména Christine Lagardeová, Francois Villeroy de Galhau a Claes Noth, minulý týden unisono potvrdili, že sazby budou sníženy pravděpodobné v červnu, "pokud život něčím nepřekvapí". Překvapením by mohlo být nečekané zvýšení inflace v eurozóně. Index spotřebitelských cen (obecný i jádrový) vykáže podle bleskových odhadů v dubnu klesající dynamiku. Zprávy o vývoji CPI jsou naplánovány na úterý 30. dubna.

Lze za těchto fundamentálních podmínek mluvit o udržitelném růstu páru EUR/USD? Z mého pohledu ne, zvlášť v předvečer zasedání FOMC (jehož výsledky se dozvíme ve středu) a dubnových nonfarm payrolls, které budou zveřejněny v pátek. Zaměstnanost ve veřejném i soukromém sektoru USA by se měla v dubnu zvýšit o téměř 250 000 osob. Pokud se skutečný údaj bude shodovat s hodnotou prognózy (nebo bude vyšší), dostane americký dolar další podporu, protože přehřátý trh práce je dalším argumentem proti uvolnění měnové politiky.

Dnešní korekční růst je dán rostoucím zájmem o riziková aktiva na pozadí jednání mezi Izraelem a Hamásem v Káhiře. Odvážné snahy o příměří zmírnily obavy z eskalace konfliktu na Blízkém Východě.

Šéf izraelské diplomacie den předtím uvedl, že plánovaná invaze do Rafáhu, kde žije více než milion vysídlených Palestinců, "může být odložena, bude-li uzavřena dohoda". Bílý dům navíc podle deníku The New York Times přímo požadoval, aby Izrael tuto vojenskou operaci neprováděl. Podle novinářů o tom Bidenova administrativa mluví jak veřejně, tak soukromě. V neveřejném prostředí navíc prohlášení Bílého domu znějí téměř jako ultimátum: "Masová invaze do Rafáhu nepřipadá v úvahu." Na pozadí těchto zpráv se propadly i ceny ropy – futures na Brent klesly o více než 1 % na současnou úroveň 87,7 dolaru za barel.

Dále, dolarový index dnes reagoval na zvěsti, že japonské úřady skutečně provedly měnovou intervenci. Oficiálně potvrzena ale nebyla – náměstek japonského ministra financí Masato Kanda (hlavní měnový diplomat) se odmítl vyjádřit.

Pár EUR/USD bude podle mého názoru kolísat v koridoru 1,0670 až 1,0750, který představuje spodní, respektive horní, linie indikátoru Bollingerova pásma v grafu H4, dokud Federální rezervní systém 1. května nesdělí své politické rozhodnutí a pokud inflace v eurozóně příliš nepřekvapí. V opačném případě v tuto chvíli neexistují žádné rozumné důvody pro trvalý pokles nebo růst páru EUR/USD, zatímco trh čeká na verdikt Fedu.

Klíčová slova: Inflace | EUR/USD | USA | New York | Ceny ropy | Ekonomové | Sazby | Aktiva | Americký dolar | CME | Dolarový index | ECB | FOMC | Futures | Index spotřebitelských cen | Long | Long pozice | Pozice | Ukazatel | Analytici | Riziková aktiva | EUR | USD | Bank of America | Pravděpodobnost | Výsledky | Uvolnění měnové politiky | Index cen | Obchodníci | Index | Bollingerova pásma | Brent | Cena | Dolar | Instrument | Ropy | Société Générale | Trh | Zprávy | Zaměstnanost | Federální rezervní systém | The New York Times | Vytrvalost | Jádrový index | Christine Lagardeová | Tempo růstu | Payrolls | Nonfarm Payrolls | Snížení úrokových sazeb | Očekávání | CME FedWatch | Inflace v eurozóně | François Villeroy de Galhau | Snížení sazeb | FedWatch Tool | Očekávání trhu | Bílý dům | Trh práce | Lagardeová | Zasedání FOMC | Prognózy | Prohlášení | Měnové politiky | Zvýšení inflace | Eskalace konfliktu | Pokles | FedWatch | New York Times | Další pokles | Růst | Izrael | Práce | Kupci | JDE | Ceny | Pár EUR/USD | TIM | | Bidenova administrativa | CME FedWatch Tool | Index PCE | Invaze | Masato Kanda | Přehřátý trh | Přehřátý trh práce | Administrativa | Prohlášení Bílého domu | Index výdajů | Index výdajů na osobní spotřebu | Rozdíl mezi úrokovými sazbami | Vice | Japonské úřady | Eskalace | Eskalace konfliktu na Blízkém východě | Politické rozhodnutí | Náměstek japonského ministra financí |
Sdílení článku: 
   

Čtěte více

  • EUR/USD: Dolar šokuje trhy
    Čím více sledujete trhy, tím více rozumíte tomu, jaký šok zažívají. Pokud se investoři dříve dívali na americké akciov...
  • EUR/USD: dolar usiluje o nová maxima, zatímco euro zůstává pod tlakem
    Na devizovém trhu je americký dolar nadále výzvou a překonává euro. I když euro po nedávných statistikách z eurozóny zaznamenalo určitý vzestup, tento úspěch byl pomíjivý. Mezitím dolar posiluje své postavení a připravuje se na další pokroky.
  • EUR/USD: Dollar correction day
    On Monday, the USD at times lost 600 points against the Yen and 300 points against the Euro. On Tuesday, however, the ...
  • EURUSD (dopoludňajšia londýnska sumarizácia)
    Každým dňom a hodinou vznikajú nové a nové príčiny, prečo euro predávať a preferovať radšej US dolár....
  • EUR/USD: Dosáhl index USD vrcholu?
    Toto není zvrat, který byste chtěli. Řada neuspokojivých statistik o podnikatelské aktivitě, trhu s bydlením a spotřebitelském sentimentu spolu s prohlášením prezidentky Fedu v San Franciscu Mary Dalyové, že by Fed měl začít plánovat zpomalení měnových restrikcí, inspirovala býky EURUSD k velkým výkonům. Hlavní měnový pár vyletěl nad paritu poprvé od 20. září a podle ING je schopen vyvinout korekci směrem k 1,02. Jedním z tahounů rally je podle společnosti pokles cen plynu, který zlepšuje směnné relace eurozóny.
  • EURUSD dosáhl parity ❗
    Krátce před polednem oslabil měnový pár EUR/USD pod úroveň 1,00. To znamená, že euro bylo levnější než americký dolar. Stalo se tak poprvé od konce roku 2002. EUR/USD už od začátku července oslabil o 4,6 %. Pár se k paritě přiblížil už v průběhu noci. Její dosažení je důsledkem několikahodinového boje obchodníků. Aktuálně jsme svědky odrazu vzhůru nad paritu.
  • EUR/USD dosáhl ročních maxim! Můžeme očekávat další zisky?
    Lídři EU docílili dohody na summitu minulý víkend. Balíček v boji proti pandemii koronaviru na zotavení a podporu ekonomky EU činí 750 miliard EUR ve formě dotací a půjček zemím, které jsou nejvíce zasaženy. Hlavní měnový pár tak dosáhl EUR/USD nových ročních maxim.
  • EURUSD dosáhl úrovně 1.2000 a nyní čelí korekci - čeká nás opakovaný test 1.1700?
    V úterý pár EURUSD posílil na psychologicky silnou úroveň 1.2000 a obchodoval se tak na nejvyšších úrovních od května 2018. Místo toho, aby euro nabralo další dynamiku, zaznamenalo korekci, která se zrychlila poté, co hlavní ekonom ECB Lane později ten den řekl, že […]ECB necílí na FX kurz, ale že na něm v současné době opravdu záleží[…]
  • EURUSD dosahuje 4-týždňové minimum, keďže ECB naznačila ďalšie uvoľnenie
    Euro vo štvrtok voči americkému doláru kleslo na štvortýždňové minimum po tom, čo prezidentka Európskej centrálnej banky v decembri naznačila ďalšie menové uvoľnenie, pretože rastúce prípady COVID-19 a nové reštriktívne opatrenia viedli k „jasnému zhoršeniu“ situácie v bloku, výhľady a riziká sú „jednoznačne“ naklonené smerom nadol. Lagarde verí, že údaje o hospodárskom raste v treťom štvrťroku môžu byť lepšie, ako sa očakávalo, očakáva však, že tento štvrťrok bude slabý s „veľmi negatívnym“ novembrom. Euro sa obchodovalo pod tlakom, pretože investori sa obávali, že nové opatrenia budú brzdiť hospodárske oživenie regiónu.
  • EURUSD dosedl na důležitý support, TA 30M
    Jedna technická zajímavost k aktuální situaci na EURUSD. Mnozí si určitě všimli a obrázek problesknul také v dnešní minutě s XTB, ale pro jistotu na něj ještě upozorním. EURUSD dnes ráno po zasedání Bank of Japan dosedl na velmi zajímavý support na úrovni low z přelomu minulého a tohoto měsíce. Co je možná ještě důležitější než samotné přiblížení se k supportu je ale reakce z dnešního rána a téměř ukázkový odraz od této technické úrovně, který EURUSD zahájil již před otevřením amerických burz.
  • EURUSD drží zuby nehty svůj dolní support
    Hlavní měnový pár i v závěru týdne drží svou dolní linii podpory, kterou vytváří od začátku tohoto týd...
  • EUR/USD. Dvě kotvy pro euro: zpráva o růstu inflace v eurozóně a přehled bankovních úvěrů ECB
    Dnes zveřejněná data růstu inflace v eurozóně nepodpořila evropskou měnu. Přehled bankovních úvěrů ze strany ECB jen přilil olej do ohně a vytvořil další tlak na EUR/USD. Euro oslabilo svou pozici vůči dolaru a kleslo na úroveň supportu 1,0960 (střední linie indikátoru Bollinger Bands na denním grafu). Dolar zase ukazuje bojovného ducha: americký dolarový index se pohybuje poblíž hranice čísla 102, v oblasti třítýdenních maxim.
  • EUR/USD: ECB může předběhnout Fed
    Z Evropské centrální banky se čím dál častěji ozývají signály holubičího charakteru, které naznačují, že regulátor začne na červnovém zasedání snižovat úrokové sazby. Poslední zprávy o růstu CPI za březen, které odrážejí zpomalení inflace v Německu i v celé eurozóně, tyto předpoklady jen "potvrdily". Naznačuje to i zápis z březnového zasedání ECB.
  • EUR/USD: ECB řeší vysokou inflaci
    Zatímco experti Reuters očekávají, že za 6 a 12 měsíců bude EUR/USD na 1,1 a 1,12, Bank of America věří, že dokud zůstane inflační situace v USA svízelná, Fed bude pokračovat ve zvyšování sazeb. A tato skutečnost umožňuje společnosti předpovídat, že se euro bude do konce roku obchodovat poblíž 1,07 USD. Tedy zhruba na stejné úrovni jako nyní. Dolar si udrží svou sílu v roce 2023, i když k úspěchům roku 2022 má daleko.
  • EUR/USD: end of the week and EU summit
    The euro is strengthening amid expectations of the positive outcome of the Greek crisis on the EU summit this weekend....
  • EUR/USD; EUR/AUD
    Pár EUR/USD v pátek vzrostl, když dolar klesl poté, co statistická data ukázaly, že náklady na pracovní síly v USA se ve druhém čtvrtletí zvýšily méně, než se očekávalo a vzrostly tak obavy, že inflace zůstane nízká.
  • EURUSD: Euro atakuje 1.17 během úterní seance
    Společná měna se obchodovala v zisku 0.35% v úterý ráno a EURUSD pár se snažil usadit nad úrovní 1.17, což se mu zatím daří.
  • EURUSD: Euro bez výraznější změny před daty HDP
    Společná měna se obchodovala bez intradenní změny v úterý a EURUSD pár se pohyboval kolem 1.1930 během Londýnské seance.
  • EURUSD: Euro čeká na zasedání ECB pod 1.22
    EURUSD pár se ve čtvrtek ráno obchodoval bez výraznější změny a euro se pohybovalo okolo 1.2170 během Londýnské seance.
  • EUR/USD: euro is growing
    At the end of last week, the European currency showed a steady rise as investors took profits looking for a USD growth...
Forex - doporučené články:

Co je FOREX?
Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
Forex pro začátečníky
Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
1. část - Co to vlastně forex je?
FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
VIP zóna - Forex Asistent
Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
Forex brokeři - jak správně vybrat
V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
Forex volatilita
Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
Forex zůstává největším trhem na světě
V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

Nejnovější články:


Naposledy čtené:

reklama
Purple Ebook Svíčkové a cenové formace