Jak obchodovat „Price Action“ (3. díl)

Obchodování Price Action by mělo vypadat jako dětská skládanka. To znamená, že bychom se měli naučit nejprve určit dílčí varianty, které pak začneme skládat dohromady, a tento celek nám pak dá výsledný produkt. V minulém dílu jsem se věnoval trendu a to, co by nyní mělo bezprostředně navazovat, jsou supporty a resistance.

Nejdříve opět velmi stručná teorie:

Support (podpora, podlaha) je určitá hranice na cenovém grafu podkladového aktiva, kdy cena má tendenci se od této hranice odrážet a začíná stoupat.

Resistance (odpor, strop) je taková hranice na cenovém grafu, kdy se cena začne odrážet a má tendenci klesat.

Toto je ovšem, jak jsem již psal, velmi suchá teorie, jak se jí tedy chopit, aby byla ve výsledku efektivní a nenadělala více škody než užitku?

1) Nejprve je třeba pochopit, proč vlastně tato seskupení vznikají.

2) Jak je zakreslovat správně do cenového grafu.

3) Vyhodnotit jejich časovou důležitost.

4) Aplikovat je v souladu s dalšími náležitostmi Price Action.

1) Proč vznikají supporty a resistance (S/R zóny)?

Jak může vzniknout support

Vezmeme v úvahu situaci, kdy kupující nakupují (cokoliv) za cenu 1 USD. Pokud je kupujících dostatečné množství a do trhu vloží odpovídající kapitál, tak cena začne stoupat, protože prodejci vyčkávají, jestli jsou kupující ochotni zaplatit vyšší cenu a odprodávají postupně. Cena roste. 1.1, 1.2, 1.3, … atd. V určitém okamžiku nastane situace, kdy kupující začnou přemýšlet o tom, že cena je sice stále ucházející, ale bylo by lepší, kdyby poněkud klesla a mohli nakoupit opět, pokud možno za 1 USD, a tak přestávají nakupovat a začnou na této ceně, 1 USD, vytvářet poptávku. Další investoři, kteří propásli svoji šanci nakoupit za 1 USD, si uvědomí, že tato cena byla dobrá, a měla potenciální růst. Proto se rozhodnou umístit zde i svoji poptávku, na ceně 1 USD, pro případ, že by se cena na tuto hranici opět vrátila. A aby toho nebylo málo, tak zde máme ještě třetí skupinu investorů. Ti prodali za 1 USD (nakoupili pod 1 USD a tím vydělali). Když ale cena začala stoupat, uvědomili si, že mohli vydělat více, a tak začnou spekulovat také na onen návrat k ceně 1 USD a s tím, že cena následně poroste, a proto i oni zde zadají svou poptávku také.

V rámci toho, co bylo výše popsáno, nastane situace, že pokud se cena opět přiblíží k cenové hladině 1 USD, zaktivují se poptávky (objednávky na nákup), cena začne stoupat a na cenovém grafu se vytvoří support.

Jak může vzniknout resistance

Zde je vlastně situace naprosto totožná, ale v obráceném gardu. Příklad: První skupina se rozhodne prodávat na ceně 1.5 USD, cena jde dolů, další vlastníci uvažují o tom, že by také prodali za cenu 1.5 USD a umístí sem svoji nabídku, cena osciluje a to už dojde i třetí skupině, že cena 1.5 USD byla dobrá pro prodej a i ti sem, na tuto cenu, umístí také svoji nabídku (objednávky na prodej). Pak již nezbývá nic jiného, než čekat, jestli se cena k této metě přiblíží, v následném okamžiku ji aktivuje a tím spustí prodejní lavinu.

2) Jak je zakreslovat správně do cenového grafu?

Pokud bychom se spoléhali například na nějaký indikátor (nebo je kreslili ručně ale starým způsobem jako linky), který nám S/R zakreslí do grafu, ve velké většině případů je zakreslí jako čáru (linku), a to ještě tak, že je umístí jen na maximum, nebo minimum příslušné ceny. To ovšem není podle mého názoru tak úplně správné, protože je potřeba si je představit jako oblasti (cenové pásmo) a nikoliv jako zcela přesné linky. Cena potřebuje dýchat. Nemá svá omezení a proto i poptávky a nabídky budou sice přibližně ve stejném koridoru, budou se však o určité odchylky lišit. A právě tyto odchylky by mohly být matoucí v případě, že bychom používali supporty a resistance jako linky a tím by docházelo k tomu, že by jejich použití bylo nepřesné.

S/R určené jako přesné linky:

S/R určené jako pásmo (oblasti - zóny) na stejném grafu a vidíte, že je to pak mnohem přesnější:

A právě toto pásmo jako první již navazuje na minulý díl tohoto Price Action seriálu, který pojednává o obchodování s trendem, a to jsou obchody v chopu (období bez trendu).

3) Časová důležitost

Tak jako v předchozím článku, ve kterém jsme rozebírali trend, tak i  S/R mají svou důležitost, platnost a odolnost vůči šumu z okolí a to podle času. Čím větší časové pásmo, tím je S/R důležitější a tím nám dává i větší prostor pro realizaci. Pokud například na 1hodinovém (H1) grafu budeme mít resistanci , kterou cena projede jako „nůž máslem“ a někde poblíž bude resistance týdenní (z grafu W1), není co řešit a větší objednávky se budou skrývat určitě okolo té druhé - důležitější. A naopak, pokud bude 1hodinová resistance nad resistancí týdenní (nebo denní), z mého úhlu pohledu není třeba se o ní moc zajímat a opět bude důležitější ta na vyšším časovém rámci (time-frame).

4) Aplikace S/R

Supporty a resistance jsou zcela jistě velmi silným nástrojem Price Action. Pokud bychom je ale posuzovali a aplikovali samostatně, nikdy nebudou tak osobitým přínosem, jako v souladu s dalšími částmi Price Action. Jsou však natolik důležité, že se k jejich konstrukci, změnám (support se mění na resistanci, resistance se mění na support), potvrzení, využití, a časovému dopadu ještě vrátím ve čtvrtém dílu tohoto seriálu.

Závěr

Cílem tohoto článku bylo načrtnout další možnosti Price Action – ukázat si supporty a resistence. Chci, abyste zároveň také porozuměli tomu, proč a jak tyto formace vznikají v závislosti na vývoji trhu. Svoji zcela určitou roli zde, jako i jinde na grafu, hraje psychologie obchodujících účastníků na daném trhu, přesto mají svoji důležitost a patří mezi základní stavební kameny Price Action. K tématu S/R se ještě vrátíme v příští části tohoto seriálu, kde si již uvedeme praktické ukázky a jejich použití v praxi.

Forexu zdar!

Satik

Související články

Jak obchodovat „Price Action“ (2. díl)
O tom, že obchodování pomocí „Price Action“ je individuální záležitostí každého tradera, nebude asi pochybnosti. Zrovna tak bych chtěl upozornit na to, že možná některé příklady, které zde budu v následujících dílech uvádět, nemusí vždy korespondovat s tím, čemu se říká obecná předloha, či všeobecná pravidla.

Jak obchodovat „Price Action“ (1. díl)
Dnešním článkem zahájíme nový seriál na téma „Price Action Trading“, který tak bude volně navazovat na velmi úspěšný a oblíbený seriál o jednoduchých obchodních systémech. Můžete se tak těšit na spousty nových a užitečných informací, které si postupně představíme.

Jednoduché obchodní systémy (část 1.)
Vážení čtenáři a uživatelé tohoto portálu. V létě letošního roku to bude již 10 let, kdy byl spuštěn tento největší a nejnavštěvovanější internetový server v České republice, zabývající se informacemi, událostmi a děním okolo obchodování na finančních trzích, portál FXstreet.cz.

Dow teorie: Praktické použití nejen na FOREXu
Na finančním trhu je snad vše propojeno se vším, a proto je dobré poohlédnout se po starých dobrých praktikách, které existují již mnoho let a kupodivu neustále fungují. Jednou z nich je Dow teorie, která položila základy dnešní moderní technické analýze. Co to vlastně je a jak ji používat v dnešní době tolik vzdálené časům, kdy se poprvé objevila?

Kombinace Fibonacci, Inside a Outside bars II.
Dnešní článek bude pokračováním velmi úspěšného článku s názvem Kombinace Fibonacci, Inside a Outside bars I. I tentokrát se Satik pokusí odhalit další prvky ze své "Trading kuchyně" a ukáže názorné výstupy z trhu podle jeho vlastního obchodního systému.

Kombinace Fibonacci, Inside a Outside bars I.
Článek, který vám dnes nabízíme, je plně v režii jednoho z našich prvních přispěvovatelů – uživatele, jehož znáte pod nickem Satik. Satik již několik let obchoduje velmi úspěšně. V ziskovém obchodování ho doprovází zajímavý obchodní systém. A protože tento obchodní systém funguje na zajímavé kombinaci dvou nástrojů, požádali jsme Satika, aby nám svou obchodní myšlenku popsal.

Čtěte více

• Forex: Očekávaný vývoj měnových párů v roce 2020 podle bank a brokerů
  Jsme na začátku nového roku, a tak se můžeme již tradičně podívat na odhady hlavních měnových párů podle předních bank a forexových brokerů. Níže naleznete přehlednou tabulku se všemi důležitými údaji, nemusíte se tedy prokousávat žádným velkým množstvím analýz.
• Forex: Rok 2017 podle brokerů a bank
  Rok 2017 je před námi a forexový portál FXstreet.cz vám i letos přináší tradiční předpověď vývoje hlavních měnových párů od předních brokerských a bankovních společností. Vše jsme pro vás uspořádali do přehledné tabulky.
• Forex v roce 2018 podle bank a brokerů
  Rok 2018 je před námi, a tak je na čase podívat se, jaký vývoj u hlavních měnových párů předpovídají přední banky a forexoví brokeři. Není tak nutné pročítat několik analýz, to hlavní jsme připravili do přehledné tabulky.
• George Soros vydělal na poklesu australského dolaru
  Stále se objevují další a další detaily o obchodu George Sorose, který využil poklesu úrokové sazby v Austrálii. Informace říkají, že George Soros vydělal 60 milionů dolarů tím, že věřil ve snížení úroků bankou RBA (Reserve Bank of Australia - Australská rezervní banka), které nakonec proběhlo minulé úterý.
• Intradenní obchodní systém na Forex
  Dnešní článek připravil uživatel portálu FXstreet.cz, který je v diskusním fóru znám pod přezdívkou LBartone. Tento trader dal k dispozici svůj konkrétní obchodní systém v našem diskusním fóru a jelikož to vyvolalo velký zájem a spousty otázek k danému systému, tak se LBartone rozhodl napsat kompletní článek o tomto svém systému a podělit se s ostatními o své zkušenosti.
• Jak byste mohli ušetřit 5 200 USD se stejnou strategií?
  Forex trading a obchodování na finančních trzích je podnikání, jako každé jiné. Zlaté pravidlo podnikání a stejně tak online tradingu zní jednoduše, pokud máte vyšší náklady než příjmy, proděláte. Naopak, pokud máte vyšší příjmy než náklady, vyděláte.
• Jak obchodovat brexit?
  Ve čtvrtek (23. června) se koná ve Velké Británii referendum, v němž se občané vyjádří, zda chtějí zůstat v Evropské unii, nebo ji definitivně opustit (takzvaný brexit). Když se Britové nakonec rozhodnou zůstat v Evropské unii, finanční trhy si uleví, opadne z nich strach a nejistota. Lze očekávat posílení britské libry na všech měnových párech stejně jako britského akciového indexu FTSE 100. Rovněž si vydechnou všechna riziková aktiva, která jsou před referendem pod prodejním tlakem (akciové indexy, ropa, komoditní měny). Naopak bezpečné přístavy jako japonský jen, švýcarský frank, zlato by mohly korigovat zisky, kterých dosáhly za posledních 14 až 21 dní.
• Jak obchodovat na forexu Price Action
  Řady významných forexových traderů, spolupracujících s naším serverem FXstreet.cz, se stále rozšiřují. Autorem dnešního článku je Nial Fuller, profesionální obchodník, který je považován za významnou světovou autoritu v přístupu Price Action obchodování. Jeho články jsou psány čtivou formou a vždy předávají důležité ponaučení jasným a snadno pochopitelným způsobem. Těší nás, že vám můžeme přinášet jeho články, a zde je první z nich.
• Jak obchodovat „Price Action“ (1. díl)
  Dnešním článkem zahájíme nový seriál na téma „Price Action Trading“, který tak bude volně navazovat na velmi úspěšný a oblíbený seriál o jednoduchých obchodních systémech. Můžete se tak těšit na spousty nových a užitečných informací, které si postupně představíme.
• Jak obchodovat „Price Action“ (2. díl)
  O tom, že obchodování pomocí „Price Action“ je individuální záležitostí každého tradera, nebude asi pochybnosti. Zrovna tak bych chtěl upozornit na to, že možná některé příklady, které zde budu v následujících dílech uvádět, nemusí vždy korespondovat s tím, čemu se říká obecná předloha, či všeobecná pravidla.
• Jak obchodují bankovní tradeři
  Z mých vlastních dlouholetých zkušeností obchodování forexu se tradeři na vzdělávacích seminářích, v osobních konzultacích nebo na internetových diskusích neustále ptají a neustále přemýšlí nad tím, jak je možné, že většina běžných obchodníků dlouhodobě prodělává a naopak většina bankovních (institucionálních, chcete-li) traderů dlouhodobě vydělává. Ve vzduchu tak stále visí stejná otázka, kde dělají běžní obchodníci chybu?
• Jak úspěšně obchodovat breakouty?
  Obchodování průrazů neboli breakoutů je jednou z oblíbených strategií obchodníků. Navzdory popularitě této strategie se jedná o poměrně složitější přístup, neboť v trhu se vyskytuje velký počet falešných průrazů. V dnešním vzdělávacím článku se podíváme na základní typy breakoutů, které se při správném pochopení mohou stát účinným a profitabilním nástrojem.
• Jak úspěšně obchodovat formaci Butterfly?
  V dnešním článku o harmonických formacích se vrátíme zpátky k tradičním patternům, a to dokonce k jednomu z nejznámějších. Motýlí (anglicky Butterfly) formaci již zcela jistě někdy zaregistrovala většina technických obchodníků a je na čase si ji představit i na FXstreet.cz.
• Jak úspěšně obchodovat formaci Cypher?
  V tomto článku si představíme pro vyznavače harmonického obchodování poněkud netradiční formaci. Uhneme tak od...
• Jak úspěšně obchodovat formaci Gartley?
  V dnešním vzdělávacím článku se podíváme hlouběji pod kůži harmonickým formacím. První článek z této série nám již poodkryl taje harmonické analýzy, a je tak na čase si rozšířit obzory. Dnes nás čeká nejznámější formace „Gartley,“ kterou již v roce 1935 popsal slavný obchodník H. M. Gartley ve své knize „Profits in the Stock Market.“
• Jak úspěšně obchodovat formaci Krab?
  V dnešním článku si představíme tradiční formaci „Kraba“ (anglicky Crab). Po krátké odmlce se tedy opět vrátíme k dílu průkopníka harmonického obchodování Scotta Carneyho. Díky jeho práci zná forexový svět „Kraba“ již čtrnáctým rokem.
• Jak vidí rok 2014 banky a forexoví brokeři
  Rok se s rokem sešel a je zde opět oblíbená předpověď vývoje hlavních měnových párů na rok 2014. Čerpáme z predikcí předních brokerských a bankovních společností. Ani letos nemusíte hledat ve stovkách různých tabulek či analýz, vše najdete v naší přehledné tabulce.
• Jak vidí rok 2016 banky a forexoví brokeři
  Rok 2015 je minulostí. Stejně jako v loňském roce, tak i v tom letošním se podíváme na velmi oblíbenou předpověď vývoje hlavních měnových párů. Připravili jsme tak přehled názorů předních brokerských a bankovních společností. Není tak potřeba číst desítky analýz, vše jsme připravili do přehledné tabulky.
• Jak využít korelaci měn při obchodování?
  V dnešním vzdělávacím článku se budeme věnovat korelačnímu vztahu jednotlivých měnových párů a jeho dopadu na vývoj hodnoty našeho forexového účtu. Velice okrajově tak zabrousíme do teorie portfolia, která se pomocí matematických postupů snaží zlepšit rizikově-výnosový profil investičních či spekulativních pozic.
• Jak zvýšit zisky v intradenním tradingu
  Intradenní obchodování patří mezi náročnější typy obchodování na finančních trzích, avšak zároveň mezi nejoblíbenější a nejlákavější mezi forexovými retailovými obchodníky (retailový klient), jelikož dle námi dostupných statistik v Axiory Europe průměrný obchod na majors měnových párech retailových traderů obvykle trvá mezi jednou až dvěma hodinami.