Řízení rizik v obchodování je zásadním faktorem pro odvrácení rizika realizovaných ztrát způsobených jednotlivými obchody na trzích. Řízení rizik zahrnuje identifikaci, hodnocení a zmírnění rizik, která obvykle vznikají, když se trh pohne opačným směrem, než tím jaký očekáváme. Je tedy opravdu důležité stanovit si svá očekávání na základě důkladné analýzy trhu a předpovědi veškerých možných rizik.
Nejdůležitějším faktorem jsou tržní trendy. Ty určují celkový sentiment a směřování trhu a jeho momentum neboli hybnost trhu. Trend se formuje díky ochotě investorů riskovat, což zahrnuje očekávané riziko v případě určitých událostí, jako jsou volby (politické události), rozhodování o úrokových sazbách (ekonomické události) a nový technologický pokrok (byznys události). Po předvídání těchto rizik tedy můžete investovat na finančních trzích a srovnávat očekávaná rizika s očekávanými zisky.
Identifikace rizik
Při identifikaci tradingových rizik je třeba znát různé proměnné, které na trhu jsou přítomny. Těmito proměnnými mohou být ekonomické faktory, například rozhodnutí o úrokové míře centrální bankou nebo obchodní válka. Při rozhodování o obchodování musíme zajistit, abychom zohledňovali ty ekonomické faktory, které mohou ovlivnit právě námi obchodované trhy. Zde je důležitá síla těchto faktorů vytvářet možné cenové výkyvy na trzích, které obchodujeme. Pokud skutečně ovlivňují ceny hodně, musíme znát frekvenci těchto faktorů.
Zjištění těchto důležitých aspektů nám pomůže identifikovat tyto faktory jako potenciální hrozbu pro portfolio námi obchodovaných trhů. Tímto způsobem můžeme být připraveni řešit rizikové scénáře na trhu pomocí postupů, jako je hedging (neboli zajištění), diverzifikace nebo pomocí metod řízení pozice.
Zásady při řízení rizik
Mezi nejzákladnější zásady v řízení rizik se řadí využívání stop lossu, dodržování obchodního plánu, vyhýbání se nejasným a složitým obchodním strategiím a riskování maximálně 2 % obchodního kapitálu v rámci jedné obchodní pozice. Pamatujte, že by všechny vaše zásady, které si jako tradeři osvojíte, měly být zaneseny do vašeho obchodního plánu co možná nejkonkrétněji, tak abyste při obchodní seanci neměli prostor pro sebemenší pochybnosti.
Závěr
Dobrá znalost postupů a strategií v oblasti řízení rizik je výhodou pro každého obchodníka, protože vám pomáhá minimalizovat ztráty a maximalizovat vaše zisky. Se správnou identifikací a hodnocením rizik můžete vytěžit z vaší obchodní strategii maximum a přiblížit se snu o konzistentně ziskovém obchodování.
Gabriel Štefaňák
Dukascopy Europe
